信息時代法制推進電子取證，稅務(wù)電子化空間大

隨著互聯(lián)網(wǎng)+和移動應(yīng)用的發(fā)展，我國電子取證市場將在未來三年迎來快速增長。稅務(wù)信息化趨勢已定，江蘇稅軟可以借助美亞柏科營銷渠道快速拓展，加強司法機關(guān)和行政部門的信息化合作，提升產(chǎn)品銷量及市場占有率。預(yù)計國內(nèi)2015年電子取證市場將達到18億人民幣左右，未來三年復(fù)合增速保持30%左右。

大數(shù)據(jù)云計算技術(shù)儲備豐富，跨行業(yè)數(shù)據(jù)應(yīng)用成趨勢

美亞柏科在大數(shù)據(jù)采集、云計算、云存儲資源豐富，公司長期服務(wù)司法機關(guān)和行政執(zhí)法部門，產(chǎn)品和服務(wù)合規(guī)和安全。公安部門屬于信息數(shù)據(jù)集大成者，公司搭建跨行業(yè)的大數(shù)據(jù)共享平臺有先發(fā)優(yōu)勢，數(shù)據(jù)共享成必然趨勢，數(shù)據(jù)交換和提升政府部門效率，實現(xiàn)精準(zhǔn)施政。

網(wǎng)絡(luò)安全監(jiān)控產(chǎn)品龍頭，維權(quán)服務(wù)保護國家軟實力

網(wǎng)監(jiān)產(chǎn)品在公安領(lǐng)域地市級基本全覆蓋，未來重點是區(qū)域下沉，公司電子取證和網(wǎng)監(jiān)軟硬一體解決方案優(yōu)勢明顯。公司長期為權(quán)利方提供數(shù)字知識產(chǎn)權(quán)維權(quán)服務(wù)，包括網(wǎng)絡(luò)游戲、出版物、軟件、影視/音樂作品，正版品牌防侵權(quán)提升軟實力。公司配套取證云，存證云，搜索云資源豐富，服務(wù)企業(yè)及個人用戶。

安全狗打造新型云安全，建設(shè)一體化取證安全平臺

安全狗首創(chuàng)云+端+服務(wù)（SaaS模式），從應(yīng)用層、網(wǎng)絡(luò)層和系統(tǒng)層立體防御，解決公有云、私有云以及混合云環(huán)境中可能遇到的安全及管理問題。作為第三方安全廠商，已被知名云服務(wù)商如AWS、阿里云、騰訊云、青云引入。公司結(jié)合傳統(tǒng)電子取證優(yōu)勢，向云安全+云取證綜合安全服務(wù)方向發(fā)展。

我們和市場不同的觀點

市場對于電子取證空間和跨行業(yè)大數(shù)據(jù)應(yīng)用范圍有所疑慮。主要對于靜態(tài)取證的片面理解，隨著互聯(lián)網(wǎng)時代，電子取證云平臺將向動態(tài)信息采集，信息安全和云計算的混合模式發(fā)展，兼顧企業(yè)個人用戶，產(chǎn)品滲透率高。公司產(chǎn)品長期服務(wù)于公檢法，合規(guī)性和安全性達標(biāo)，數(shù)字信息采集技術(shù)應(yīng)用于大數(shù)據(jù)平臺具實用價值。

盈利預(yù)測及估值

公司所處電子取證行業(yè)在國內(nèi)屬于成長期，互聯(lián)網(wǎng)和移動應(yīng)用發(fā)展空間巨大，看好多行業(yè)數(shù)據(jù)采集協(xié)同效應(yīng)。公司電子取證及網(wǎng)絡(luò)信息安全產(chǎn)品業(yè)務(wù)保持平穩(wěn)增長，現(xiàn)有主營收入預(yù)計保持30%以上的增長，并購業(yè)務(wù)均屬于高成長領(lǐng)域，毛利率有望持續(xù)提升。預(yù)計2015-2017年公司EPS為0.38、0.58、0.86元/股