關注熱度提升,本土企業(yè)迎來壯大時機。當數(shù)據(jù)泄密造成全球多國政府、金融業(yè)及科技類企業(yè)的持續(xù)恐慌,人們才真正意識到信息安全的重要性。數(shù)據(jù)時代,信息安全已遠非人們陳舊想法中的殺毒軟件、防火墻等等技術壁壘不高,盜版肆虐的行業(yè)。尤其在一次次核心數(shù)據(jù)泄密、竊聽門等事件之后,信息安全已上升至國家安全戰(zhàn)略的高度。

安全危機爆發(fā),進口替代進程加快。在全球的IT大產(chǎn)業(yè)鏈中,關鍵節(jié)點的產(chǎn)品均有西方知名品牌控制,例如服務器、交換機、操作系統(tǒng)、互聯(lián)網(wǎng)平臺入口等。“棱鏡門”事件不僅觸動了各國政要的神經(jīng),也將加快關鍵產(chǎn)品國產(chǎn)化的進程。

市場格局悄然變化,份額逐漸集中。國內(nèi)信息安全行業(yè)存在廠商較多,且低水平、產(chǎn)品同質(zhì)化重復競爭情況嚴重。隨著市場的有序化發(fā)展以及政策持續(xù)加碼推動,本土信息安全產(chǎn)業(yè)在經(jīng)歷了數(shù)年的快速增長后,已進入“從分散到集中”的產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級階段,具備技術和產(chǎn)品優(yōu)勢的規(guī)模企業(yè)將率先掀起產(chǎn)品線整合之戰(zhàn),并將主導進口品牌退出后的市場爭奪。

需求快速膨脹,行業(yè)規(guī)?？焖僭鲩L。我們認為信息安全市場有望持續(xù)快速成長:1)、移動互聯(lián)網(wǎng)時代,用戶對于移動終端安全性能的需求已從選擇性接受發(fā)展到主動安裝;2)、互聯(lián)網(wǎng)技術升級以及終端產(chǎn)品的更新?lián)Q代,信息安全產(chǎn)品的更換及升級周期縮短;3)、各類泄密及竊聽門事件促使政府對信息安全重視度迅速提升,將有效推動本土信息安全企業(yè)規(guī)模的壯大,并加快國內(nèi)信息安全產(chǎn)品進口替代的速度。

風險提示:核心技術人員流失、毛利率持續(xù)下降